• 2.3. Аналіз потреби регіону в лізинг сільгосптехніки
  • 3. Удосконалення проведення лізингових операцій в сільському господарстві
  • 3.2. Рекомендации по совершенствованию нормативно-правовой базы в Республике Казахстан
  • Висновки і пропозиції
  • Список джерел


  • Дата конвертації30.08.2017
    Розмір100.79 Kb.
    Типдипломна робота

    Скачати 100.79 Kb.

    Сільськогосподарський лізинг на прикладі АТ "БТА-Лізинг"

    >

    1

    2

    3

    4

    5

    6

    7

    18

    1 Августа 2006

    5 259,32

    0,00

    5 259,32

    381 724,80

    19

    1 Сентября 2006

    5 259,32

    0,00

    5 259,32

    381 724,80

    20

    1 Жовтня, 2006

    5 089,66

    0,00

    5 089,66

    381 724,80

    21

    1 Ноября 2006

    5 259,32

    0,00

    5 259,32

    381 724,80

    22

    1 Грудня 2006

    5 089,66

    31 810,40

    36 900,06

    349 914,40

    23

    1 Января 2007

    4 821,04

    31 810,40

    36 631,44

    318 104,00

    24

    1 Февраля 2007

    4 382,77

    31 810,40

    36 193,17

    286 293,60

    25

    1 Марта 2007

    2862,94

    3 562,76

    0,00

    3 562,76

    286 293,60

    26

    1 Апреля, 2007

    3 944,49

    0,00

    3 944,49

    286 293,60

    27

    1 Мая, 2007

    3 817,25

    0,00

    3 817,25

    286 293,60

    28

    1 Июня 2007

    3 944,49

    0,00

    3 944,49

    286 293,60

    29

    1 Июля 2007

    3 817,25

    0,00

    3 817,25

    286 293,60

    30

    1 Августа 2007

    3 944,49

    0,00

    3 944,49

    286 293,60

    31

    1 Сентября, 2007

    3 944,49

    0,00

    3 944,49

    286 293,60

    32

    1 Жовтня 2007

    3 817,25

    0,00

    3 817,25

    286 293,60

    33

    1 Ноября, 2007

    3 944,49

    0,00

    3 944,49

    286 293,60

    34

    1 Грудня 2007

    3 817,25

    31 810,40

    35 627,65

    254 483, 20

    35

    1 Января, 2008

    3 506,21

    31 810,40

    35 316,61

    222 672,80

    36

    1 Февраля 2008

    3 067,94

    31 810,40

    34 878,34

    190 862,40

    37

    1 Марта 2008

    2 460,00

    0,00

    2 460,00

    190 862,40

    38

    1 Апреля 2008

    1 908,62

    2 629,66

    0,00

    2 629,66

    190 862,40

    39

    1 Мая 2008

    2 544,83

    0,00

    2 544,83

    190 862,40

    40

    1 Июня, 2008

    2 629,66

    0,00

    2 629,66

    190 862,40

    Продовження таблиці

    41

    1 Июля 2008

    2 544,83

    0,00

    2 544,83

    190 862,40

    42

    1 Августа 2008

    2 629,66

    0,00

    2 629,66

    190 862,40

    43

    1 Сентября 2008

    2 629,66

    0,00

    2 629,66

    190 862,40

    44

    1 Жовтня, 2008

    2 544,83

    0,00

    2 544,83

    190 862,40

    45

    1 Ноября 2008

    2 629,66

    0,00

    2 629,66

    190 862,40

    46

    1 Грудня 2008

    2 544,83

    31 810,40

    34 355,23

    159 052,00

    47

    1 Января 2009

    2 191,38

    31 810,40

    34 001,78

    127 241,60

    48

    1 Февраля 2009

    1 753,11

    31 810,40

    33 563,51

    95 431, 20

    49

    1 Марта, 2009

    1 187,59

    0,00

    1 187,59

    95 431, 20

    50

    1 квітня,

    954,31

    1 314,83

    0,00

    1 314,83

    95 431, 20

    1

    2

    3

    4

    5

    6

    7

    51

    1 Мая 2009

    1 272,42

    0,00

    1 272,42

    95 431, 20

    52

    1 Июня 2009

    1 314,83

    0,00

    1 314,83

    95 431, 20

    53

    1 Июля 2009

    1 272,42

    0,00

    1 272,42

    95 431, 20

    54

    1 Августа 2009

    1 314,83

    0,00

    1 314,83

    95 431, 20

    55

    1 Сентября 2009

    1 314,83

    0,00

    1 314,83

    95 431, 20

    56

    1 Жовтня 2009

    1 272,42

    0,00

    1 272,42

    95 431, 20

    57

    1 Ноября 2009

    1 314,83

    0,00

    1 314,83

    95 431, 20

    58

    1 Грудня 2009

    1 272,42

    31 810,40

    33 082,82

    63 620,80

    59

    1 Января 2010

    876,55

    31 810,40

    32 686,95

    31 810,40

    60

    1 Февраля 2010

    438,28

    31 810,40

    32 248,68

    0,00

    всього

    183565,89

    561 360,00

    744925,89


    2.3. Аналіз потреби регіону в лізинг сільгосптехніки

    Північно-Казахстанська область є аграрним регіоном країни. Основним видом діяльності сільськогосподарських товаровиробників є зернове виробництво, частка якого в обсязі валової продукції становить не менше 60%. Область - один з головних зерносіючих регіонів, щорічно виробляє 20 - 25% зерна, одержуваного в республіці. На що відбувся 31 січня 2005 року республіканській нараді з питань агропромислового комплексу з програмною промовою виступив Президент Н.А. Назарбаєв. Десять завдань в сфері АПК, поставлених главою держави і орієнтованих на перспективу, - це шлях подальшої модернізації цієї галузі в умовах вступу Казахстану до СОТ. Одним із завдань є прийняття комплексу заходів, спрямованих на оновлення сільськогосподарської техніки. В результаті системної роботи 2004 рік став вирішальним у питаннях технічного переозброєння села. Проведення семінарів-нарад, виставок нової сільськогосподарської техніки, інші заходи дозволили придбати сучасну високопродуктивну техніку більш ніж на 8 млрд. Тенге.

    Всього було закуплено 242 зернозбиральних комбайни, 110 валкових жаток, 281 трактор, 126 посівних комплексів та іншої техніки. За два роки - 2003-2004 її придбано на 11 млрд.888 млн. Тенге, з них на 8,3 млрд. Тенге в 2004 році. за програмою агролізингу надійшло техніки на суму 1,2 млрд. тенге.

    До початку весняно-польових робіт 2004 року була куплено 113 сучасних високопродуктивних посівних комплексів "Джон Дір", "Флексії Койл", "Морріс", "Хорш", "Борго" і "Кейс". На весняній сівбі їх використовувалося більше 150 одиниць, завдяки чому засіяно майже півмільйона гектарів, або шоста частина площі ярового сівби.

    В області поставлено завдання і надалі приділяти особливу увагу питанням корінного переозброєння агропромислового комплексу.

    У зв'язку з високим навантаженням на валкові жатки районам було запропоновано придбати 50 ЖВП-9,1, які до збирання врожаю додатково виготовив завод сільськогосподарської техніки (МЛД). Придбали жаток більше інших агроформування Мамлютского, Аккайинского, Кизилжарского, Есільского і району Магжана Жумабаєва.

    Все це дозволило знизити навантаження на одиницю техніки. В середньому по області на один зернозбиральний комбайн в порівнянні з 2002 роком вона зменшилася на 12 гектарів, на жатку - на 9 га і становить відповідно 282 і 361 гектар, що значно нижче, ніж в сусідніх областях. Цю роботу планується і в поточному році.

    За даними обласного представництва Міністерства сільського господарства на 15 лютого 2005 року. Посівні площі під сільськогосподарські культури становили в 2004 році 3367,9 тис. Га. У 2003 році вона становила 3440,3 тис. Га, зменшення посівних площ на 73 тис. Га, мабуть сталося в зв'язку з тим, що багато дрібні селянські і фермерські господарства через відсутність оборотного капіталу, насіння, паливно-мастильних матеріалів , недостатності сільгосптехніки не змогли своєчасно провести агротехнічні заходи. Серед районів області, які мають значні посівні площі під сільськогосподарські культури відносяться райони Г. Мусрепова - 566,6 тис. Га, М. Жумабаєва - 335,2 тис. Га, Айиртаускій - 313,3 тис. Га. Найменшу питому вагу по Уаліхановскому району - 136,5 тис. Га. Більш детальна інформація показана в Додатку Б.

    На сьогоднішній день в республіці є 129,3 тис. Тракторів, 43,8 тис. Зернозбиральних комбайнів, 14,8 тис. Жаток, 48,4 тис. Вантажних автомобілів, 83,4 тис. Сівалок і 332,0 тис. Ґрунтообробних знарядь .

    Станом на 10 лютого 2005 року по області в наявності є 49596 одиниць різної сільськогосподарської техніки та навісного обладнання. У тому числі тракторний парк машин становить 15665 одиниць, зернозбиральних комбайнів - 10120 одиниць, жниварки валкові - 5796 штук, сівалки - 18015 одиниць. Перераховані вище сільгоспмашини і агрегати в даний час фізично і морально застаріли, а в деяких районах області спостерігається недолік зношеної техніки. Про наявність основних видів сільськогосподарської техніки в районах області, детально показано в Додатку В.

    З даної таблиці (Додаток В) видно, що найбільшу питому вагу по забезпеченості тракторами має район Г. Мусрепова - 2227 одиниць. Найменша кількість даної техніки в Уаліхановском районі - 610 одиниць.

    До найбільш забезпеченими зернозбиральними комбайнами на звітну дату відносяться Тайиншінскій - 1150 одиниць і Г. Мусрепова - тисяча шістсот шістьдесят-один одиниць. Всього 486 одиниць комбайнів має Тимирязевский район. Переходячи до аналізу наявності валкових жаток відзначимо, що в районі Г. Мусрепова вони становлять 762 штуки, в Тімірязєвському районі їх менше ніж в інших регіонах.

    Зерновими сівалками забезпечені більше інших районів області Г. Мусрепова - 2656 штук, найменша кількість цих агрегатів в Мамлютском районі.

    У зв'язку з тим, що значна більшість селянських і фермерських господарств області, через відсутність коштів, не можуть придбати у товаро-постачальницьких компаній різні види сільгосптехніки. У ситуації, що склалася одним з виходів для сільгосптоваровиробників є придбання в лізинг необхідної техніки.

    За 2003-2005 роки по агролізинг придбано техніки на суму 2 млрд.229 млн. Тенге. У 2003 році на суму 782 млн. Тенге, в 2004 - на 886,7 млн. Тенге, а в 2005 році - 560 млн. Тенге.

    Основним конкурентом по наданню лізингових послуг є АТ "Казагрофінанс" (Додаток Г).

    Протягом 2003-2004 років через дану компанію було придбано тракторної техніки в кількості 143 одиниць. Сучасних посівних комплексів іноземного виробництва придбано 6 комплектів. Зернозбиральних комбайнів СНД та іноземного виробництва в кількості 152 одиниць. Також було куплено зернозбиральних жниварок 20 штук.

    За Північно-Казахстанської області тільки три райони Айиртаускій, Тайиншінскій і Уаліхановскій за лізинговою програмою не працювали, агрофірмами і фірмами-інвесторами цих районів техніка купувалася за іншими джерелами.

    Представництво АТ "БТА Лізинг" по Північно-Казахстанської області за підсумками 2004 року надало в лізинг тракторів МТЗ-82 - 8 одиниць, тракторів Т-150К - 1 одиниця, комбайнів "Дон-1500" - 2 одиниці, комбайнів "Єнісей - 950" - 2 одиниці і "Єнісей-1200" - 9 одиниць, комбайнів "Нива-ефект" - 2 одиниці, автомобілів "КАМАЗ" з причепами - 7 одиниць, жаток КЖВП-9,1 - 9 одиниць. Всього на суму 1184,5 тис. Тенге. А з початку 2005 року тракторів МТЗ-82 - 2 одиниці, комбайнів "Дон-1500" - 6 одиниць, автомобілів "КАМАЗ" з причепами - 1 одиниця, жаток КЖВП-9,1 - 3 одиниці, сівалок "Об-43Т" - 16 одиниць, сівалок СПУ-6 - 1 одиниця, сцепок СК-8 - 7 одиниць (Додаток Д). У 2005 році компанія має намір і далі надавати в лізинг сільгосптехніку. Є проекти надійшли на розгляд, а також проекти схвалені на кредитному комітеті, але поки не профінансовані (Додаток Е).

    У зв'язку з укрупненням сільськогосподарських товаровиробників відбудеться зростання лізингових операцій.

    Таким чином, в області поступово відбувається оновлення машинотракторного парку регіону.

    3. Удосконалення проведення лізингових операцій в сільському господарстві


    3.1. Лізинг в сільському господарстві: перспективи розвитку

    Оскільки лізинг в Республіці Казахстан перебуває ще на стадії розвитку в структурі комерційних лізингових компаній переважає високоліквідне майно, в першу чергу транспорт, сільгосптехніка (рис.5).

    Рис.5. - Структура майна, переданого в лізинг в 2004 році.

    Частка сільськогосподарської техніки становить близько 47%, половина якої фінансується за рахунок коштів республіканського бюджету, інша половина за рахунок коштів комерційних лізингових компаній. Позитивні зрушення в розвитку сільського господарства, накопичений позитивний досвід роботи селян з лізингом при активній державній підтримці, викликають інтерес в даний час і для лізингових компаній, що не фінансуються з бюджету.

    У Казахстані в 2004 році структура переданого в лізинг майна має тенденцію до збільшення частки виробничого устаткування, як результат надання пільги по ПДВ при імпорті устаткування в лізинг. Однак це збільшення незначне і становить всього лише 6% проти 5% в 2003 році.

    На думку керівників лізингових компаній, список включає не всі позиції, затребувані в Казахстані, і є обмеженим. У структурі майна, переданого в лізинг європейськими лізинговими компаніями, за даними асоціації Leaseurope, частка виробничого устаткування становить близько 23%.

    Рис.6. - Структура майна, переданого в лізинг в Європі.

    Величезною проблемою є питання залучення інвестицій лізинговими компаніями. Норматив Національного банку Республіки Казахстан, який встановлює максимальний розмір ризику на одного позичальника (так званий До 3), перешкоджає кредитуванню банками лізингових компаній в необхідному обсязі. Необхідність підвищення цього ліміту для лізингових компаній є досить актуальним питанням, оскільки більшість лізингових компаній створено при банках і кредитується в банках. Вирішення даного питання сприятиме зростанню пропозиції лізингових послуг на ринку і відповідно зниження ставок для лізингоодержувача.

    Наступною важливою проблемою, особливо для дрібних селянських господарств є питання розвитку сублізингу. Необхідно відзначити, що зміни до Закону про фінансовий лізинг, чітко визначили сублизинг як різновид фінансового лізингу, однак застосування норм податкового законодавства, передбаченого для фінансового лізингу не в повній мірі поширюється на відносини сублізингу і стримують його розвиток.

    Важливим в питанні залучення інвестицій в країну є питання розвитку міжнародного лізингу. Сподіваємося що, внесені пропозиції МФК і АФК в законопроект по внесенню змін до ПК, а саме звільнення міжнародного лізингу від податку у джерела виплати, будуть сприяти розвитку даного виду лізингу.

    Одним з характерних ознак фінансового лізингу є те, що право власності на майно, передане в лізинг залишається у лізингодавця (лізингової компанії), а лізингоодержувачу до моменту виконання ним усіх передбачених договором фінансового лізингу зобов'язань передається тільки право володіння і користування. Складність поділу складових права власності викликає неоднозначні підходи при реєстрації транспортних засобів, що є предметами лізингу.

    На практиці реєстрація транспортних засобів, що є предметами договору лізингу проводиться і на лізингоодержувача і на лізингодавця. При цьому обидва варіанти мають недоліки, пов'язані з наявністю ризику зняття з обліку автотранспорту лізингоодержувачем або складністю процедур реєстрації.

    І останнє, необхідно щоб лізинг був привабливий в першу чергу для лізингоодержувача, створення нових виробництв і оновлення старих повинно стимулюватися. Вирішення цього завдання можливе лише за відповідної амортизаційної політики, а саме через впровадження механізму прискореної амортизації для лізингоодержувача. Як приклад можна привести РФ, де за основними засобами, придбаним через лізинг можна застосовувати потрійні норми амортизації.

    Виходячи із зазначених раніше проблем, пропозиції сприяють подальшому розвитку лізингу виглядають наступним чином:

    - Розширення Переліку обладнання, імпорт якого звільняється від ПДВ при імпорті і подальшої передачі в лізинг;

    - Перегляд пруденційного нормативу До 3 для банків при кредитуванні лізингових компаній;

    - Зняття обмежень щодо застосування податкових пільг щодо операцій сублізингу;

    - Внесення змін до "Правил державної реєстрації транспортних засобів та причепів до них в Республіці Казахстан", затверджених наказом Міністерства внутрішніх справ Республіки Казахстан від 12 жовтня 1998 р N 343 з урахуванням появи нового механізму придбання автотранспорту, як фінансовий лізинг.

    - Надання права прискореної амортизації для лізингоотримувачів на весь термін експлуатації основних засобів.

    Рішення зазначених раніше проблем, особливо питань залучення інвестицій в лізинг, сприятиме прискореному оновленню фондів в країні через механізм фінансового лізингу.

    За прогнозами лізингових компаній виходячи з даних 2004 року рівень лізингу в нашій країні складе близько 257 млн. Доларів США (див. Графік вище). У найближчі 2-3 роки обсяг лізингу в рік досягне рівня 600 млн. Доларів США. Це приблизно 5% в загальному обсязі інвестицій в основний капітал в країні. Тобто ми досягнемо рівня Росії. Як вже зазначалося вище, в розвинених країнах цей показник становить близько 15 - 30%.

    Попередні розрахунки показали, що якщо до 2010 р виведено з експлуатації до 80% морально застарілої і фізично зношеної техніки, то в цілому на оновлення машинно-тракторного парку сільського господарства потрібно інвестицій в обсязі понад 10 млрд. Дол. США.

    Брак фінансових коштів не дозволяє сільським товаровиробникам здійснювати своєчасну заміну вибула техніки і обладнання, а їхня низька платоспроможність не дозволяє купувати необхідні технічні засоби, тим більше сучасну зарубіжну техніку. Одним з виходів із ситуації є лізинг сільськогосподарської техніки, який і пропонується здійснювати за допомогою банку-позичальника.

    Основною метою програми лізингу є поступове оновлення парку сільгосптехніки, впровадження передових технологій у виробництво і підвищення на цій основі ефективності вирощування сільськогосподарських культур. В ході виконання цих цілей вирішуються й інші завдання: відновлюються технології виробництва шляхом оновлення та поповнення технічного парку машин і обладнання; створюються сервісні центри; організовується навчання механізаторів правилам експлуатації нової техніки; надається сприяння місцевому уповноваженому персоналу в підвищенні рівня організації праці та управління фінансами. Таким чином, лізинг вигідний всім його учасникам, тому що є одним з ефективних і надійних інструментів інвестування в засоби виробництва. Він виступає сполучною організаційно-правових ланкою між фінансовим і промисловим капіталом, виробниками і споживачами промислової продукції.

    У зв'язку з дефіцитом необхідних обсягів власних коштів сільгосптоваровиробників в найближчій перспективі забезпечення сільськогосподарською технікою на лізинговій основі залишається одним з найефективніших механізмів фінансування аграрного сектора.

    Практика показує, що в сучасних умовах через недосконалість чинного механізму лізингових відносин фінансовий лізинг більше привабливий і доступний великим зерновим компаніям і агроформуванням. це в свою чергу обумовлює необхідність введення диференційованої шкали ставок винагороди, що стягуються лизингодателями, виходячи з фінансової спроможності сільських товаровиробників.

    Розрахунки показують, що кошти, які виділяються зараз з бюджетних коштів на лізингову програму (5-7млрд. Тенге), вкрай недостатні для вирішення проблеми зносу сільськогосподарської техніки та форсованого їх поновлення. Вони не тільки не забезпечують потреби села в техніці, але не заповнюють вибуття її в результаті фізичного зношування. Для вирішення даної проблеми доцільно збільшення частки субсидований лізингової техніки в загальному обсязі її поставок до 50-60% проти 20-30% в даний час.

    Одним з пріоритетних напрямків агропродовольчих програми є розвиток сільгоспмашинобудування і масштабне оновлення машинно-тракторного парку в аграрному секторі республіки. З метою реалізації поставлених завдань Міністерством сільського господарства був проведений детальний аналіз стану існуючих підприємств сільгоспмашинобудування. На основе этого анализа и была создана база данных по заводам и ремонтно-восстановительным предприятиям республики, ориентированным на выпуск сельскохозяйственной техники и запасных частей к ним, а также создана база данных расчетной потребности по запасным частям в разрезе областей.

    На сегодняшний день данными предприятиями выпускается более 400 наименований машиностроительной продукции сельскохозяйственного назначения. И предприятия машиностроения имеют сегодня реальную возможность получить информацию о производстве или потребности сельхозмашин или запасных частей.

    С 2000г. по 2004г. объем производства сельхозмашин, узлов и агрегатов и запасных частей составил около 12,0 млрд. тенге. из них внутреннее производство - 9,9 и внешнее - 2,1 млрд. тенге.

    Основными приоритетными направлениями развития сельскохозяйственного машиностроения, которые вошли в Программу индустриально-инновационного развития, являются:

    - Тракторостроение

    - Моторостроение

    - Уборочная техника (широкозахватные жатки);

    - Посевная и почвообрабатывающая техника для возделывания зерновых культур;

    - Семяочистительное оборудование;

    - Машины для заготовки кормов;

    -Развитие предприятий ремонтно-восстановительной системы.

    Об этом говорит выделение 40,0 млн. долл. США из Банка Развития Казахстана на развитие моторостроения ("Костанайдизель") сроком на 15 лет. Приход инвесторов на бывшие заводы "Казахсельмаш", "Кормашзавод" (г. Астана) и организация на их базе производства посевной и кормозаготовительной техники. Налаживание на 6 заводах республики производства широкозахватных жаток, в частности:

    - Петропавловский завод ТОО "Завод малолитражных двигателей" освоил сборку прицепной широкозахватной валковой жатки ЖВП-9,1 со 100% -м участием казахстанских предприятий;

    - ТОО Корпорация "Казахсельмаш" (г. Астана) - сеялок СЗС-2,1, культиваторов КТС-7,4, погрузчиков ПФН-1, запасных частей к сеялкам и комбайнам;

    - ТОО "Астана-Агропромтехника" возобновило производство сеялок типа СЗТ-2,1 и противоэрозионных почвообрабатывающих орудий: культиватора КПН-3,5, борон БТП-3,7, плугов - ПНС-4-35; 5-35; 8-35, освоено производство прицепных широкозахватных валковых жаток ЖВП-9;

    - АО "Iсмер" (г. Астана) наладило производство комплекса машин для заготовки грубых кормов: косилки однобрусной КН-2,1, косилки двухбрусной КДФ-4,0, граблей ГПФ-6, ГПФ-12, пресс-подборщиков рулонных ПРФ-705, ПРП-1,6, погрузчиков ПФН-0,8, сеялок СЗ-3,6А, борон дисковых БДТ-7, лущильников ЛДГ-10, ЛДГ-15;

    - АО "Тыныс" (г. Кокшетау) производит опрыскиватели ПСО-2000 и запасные части к жаткам; пневмогидроаккумуляторы к прицепным жаткам;

    - ТОО "Агротехмаш" (г. Костанай) освоено освоено производство высокопроизводительных прицепных валковых жаток ЖВП-9,1 и ЖВПР-9,1. подборщиков ППТ-3А, сеноподборщиков "Тайфун", измельчителей соломы для комбайнов "Енисей" и "Джон Дир".

    На сегодняшний день лизинг является одним из наиболее эффективных финансовых инструментов, позволяющим отечественным предприятиям приобретать и обновлять свои основные фонды, повышать конкурентоспособность выпускаемой продукции, снижать налоговые и оперативные издержки. Лизинг становится очень востребованным финансовым инструментом для развития экономики страны, так как имеет ряд преимуществ перед арендой, куплей-продажей и кредитом.

    Одной из важной проблем в системе лизинговых отношений остается гарантийное и послегарантийное обслуживание переданной в лизинг сельскохозяйственной техники. Оно осуществляется в настоящее время дилерами заводов-изготовителей, в качестве которых выступают ряд казахстанских компаний и сами заводы - поставщики.

    Вместе с тем из-за слабой ремонтно-обслуживающей базы лизинговых компаний техника зачастую поставляется без предпродажной подготовки машин и с серьезными техническими неполадками. Низкое качество сельхозмашин, частые поломки и отсутствие необходимых запасных частей приводят к недопустимым простоям, слабому размещению техники в лизинг среди товаропроизводителей, отказу от лизинговых услуг и расторжению договора по инициативе последних.

    Проблему повышения эффективности оказываемых производственно-технологических услуг пытаются решить путем создания в стране сети машинно-технологических станций (сервисных центров) с привлечением средств инвесторов и последующей передачей им государственной доли. Такой подход не исключает опасность того, что создаваемые по бюджетной программе МТС в дальнейшем могут преобразовываться в чисто коммерческую структуру, преследующую собственную выгоду в ущерб экономическим интересам сельхозтоваропроизводителей.

    Негативным фактором, создающим крестьянским хозяйствам массу неудобств при оформлении лизингового договора, является сбор и предоставление лизингодателю многочисленных обязательных документов с кредитной историей лизингополучателя. В связи с этим необходима выработка экономических мер по упрощению процедуры оформления лизингового договора. Одним из перспективных направлений при этом может стать распространение начатого в стране опыта передачи техники через перерабатывающие предприятия и их управляющие компании.

    В связи с сохраняющимся высоким риском инвестирования средств в сельское хозяйство в стране слабо реализуется коммерческий лизинг, осуществляемый банками и другими финансовыми институтами за счет собственных и заемных средств. В целях исключения финансового риска коммерческий лизинг финансируется под 15-23% и минимальные сроки - до трех лет, что становится серьезным препятствием на пути получения техники на условиях лизинга.

    Проблемы смягчения негативного влияния на цену лизинговых договоров высоких банковских ставок обусловливают необходимость также совершенствования механизма коммерческого лизинга в направлении предоставления (на конкурсной основе) государственных гарантий возврата средств коммерческим лизинговым компаниям или их кредиторам, компенсации части банковских процентов по кредитам, выданным лизинговым компаниям на осуществление лизинговых операций в АПК, страхования финансовых рисков по лизинговым сделкам и т.д.

    С целью развития в сфере лизинга конкурентной среды бюджетные средства, предусмотренные для лизинговых проектов, целесообразно распределять между субъектами рынка лизинговых услуг на конкурсной основе. В настоящее время действующим законодательством предусмотрено проведение тендера только среди банков и компаний, имеющих лицензии на проведение некоторых видов банковских операций, что ограничивает доступ многих лизинговых компаний к бюджетным финансовым ресурсам.

    Активизация лизинговой деятельности в стране позволит в определенной мере смягчить проблемы ограниченности финансовых средств, равномерно распределять затраты сельских товаропроизводителей на приобретение техники и оборудования, осуществлять лизинговые платежи по фиксированному графику и упрощенным договорным условиям и схемам, сблизить интересы государства и коммерческих лизинговых фирм, создать экономические и правовые условия, позволяющие снижение рисков и повышение привлекательности инвестиционных вложений в сельское хозяйство.

    Таким образом, потенциал роста лизинга далеко не исчерпан, и нужно использовать все средства и возможности. Кроме того, переход компаний с 2005 года на МСФО означает то, что отчетность компаний будет более транспарентной, что опять таки немаловажно для инвесторов при выборе инвестируемой компании. Общая экономическая ситуация в Казахстане, переход на МСФО, совершенная законодательная база по лизингу делают Казахстан привлекательной страной для инвестирования.

    Рост объемов лизинга будет способствовать развитию конкуренции между лизинговыми компаниями, а это является ключевым моментом в повышении качества услуг, снижении ставок по лизингу.

    3.2. Рекомендации по совершенствованию нормативно-правовой базы в Республике Казахстан

    Эффективность применения лизинга определяется в немалой степени уровнем разработки нормативно-правовой базы, регламентирующей лизинговый механизм, существующей системой бухгалтерского учета, уровнем налогового льготирования лизинга.

    Нормативно-правовая база, регулирующая лизинговые отношения в Республике Казахстан, включает в себя:

    Гражданско-правовое регулирование:

    - Гражданский кодекс Республики Казахстан;

    - Закон Республики Казахстан "О финансовом лизинге";

    - Закон Республики Казахстан "О внесении изменений и дополнений в некоторые законодательные акты Республики Казахстан по вопросам Финансового лизинга".

    2) Налоговое регулирование:

    - Налоговый кодекс Республики Казахстан;

    - Постановление Правительства Республики Казахстан "Об утверждении перечня основных средств, ввезенных лизингодателем в целях передачи в финансовый лизинг по договорам финансового лизинга, импорт которых освобождается от НДС".

    3) Таможенное регулирование.

    4) Принципы бухгалтерского учета лизинговых операций.

    2004 год стал поворотным в развитии правовой базы, регулирующей лизинговые отношения. В Республике Казахстан законодательство, регулирующее вопросы лизинга, претерпело существенные изменения. В первую очередь это коснулось Налогового кодекса РК, а также Закона РК "О финансовом лизинге, изменения и дополнения к которому были подписаны Президентом Республики Казахстан 10 марта 2004 года.

    Принятые поправки действительно улучшили климат для лизинговых операций. По прогнозам института Всемирного банка International в2005 году объем лизинговых инвестиций составит 170 млн. долларов, а к 2006 году - порядка 550 млн. долларов. Этот рост целиком связывают с изменениями, внесенными в лизинговое законодательство.

    Наиболее значимыми поправками, внесенными в законодательство о лизинге, являются:

    - определение лизинга, отвечающее МСФО;

    - защита от налоговых потерь в случае истребования предмета лизинга в течение 36 месяцев финансовой аренды;

    - возможность повторной передачи оборудования от одного клиента другому;

    - уточнение определения сублизинга и возвратного лизинга;

    - упрощенный внесудебный порядок истребования оборудования у лизингополучателя.

    Существенным моментом, который сразу значительно расширит границы использования этого инструмента, стало изменение самого определения финансового лизинга (статья 2 Закона РК "О финансовом лизинге"). Новая редакция статьи приближает определение финансового лизинга к международным стандартам финансовой отчетности (МСФО) и системе стандартов и принципов финансового учета, используемых в США (US GAAP). Аренда признавалась как финансовый лизинг только в случае соответствия одновременно двум условиям, важнейшим из которых является срок финансового лизинга. Он обязательно должен превышать 80% срока полезной службы предмета лизинга. Ограничение минимального срока лизинга в старой редакции статьи являлось основным из сдерживающих факторов развития лизинга в республике.

    Теперь финансовым лизингом является "вид инвестиционной деятельности, при которой лизингодатель обязуется передать приобретенный предмет лизинга лизингополучателю за определенную плату и на определенных условиях во временное владение и пользование на срок не менее трех лет для предпринимательских целей.

    Согласно Закона РК "О финансовых инвестициях" участниками лизинговой сделки являются физические лица, являющиеся индивидуальными предпринимателями, и юридические лица, выступающие в качестве лизингодателя и лизингополучателя, а также физические и юридические лица, выступающие в качестве продавца предмета лизинга. Лизингодатель - это участник лизинговой сделки, который за счет привлеченных и (или) собственных денег приобретает в собственность предмет лизинга и передает его лизингополучателю на условиях договора лизинга. В рамках одной лизинговой сделки, лизингодатель не вправе одновременно выступать в качестве другого его участника. Продавец - участник лизинговой сделки у которого лизингодатель приобретает предмет лизинга на основании договора купли-продажи или договора лизинга. Продавец может одновременно выступать в качестве лизингополучателя предмета лизинга (возвратный лизинг). Лизингополучатель - участник лизинговой сделки, который принимает на условиях договора лизинга предмет лизинга для предпринимательских целей.

    Старая редакция статьи предусматривала следующую классификацию:

    - возвратный лизинг - разновидность лизинга, при котором продавец продает предмет лизинга лизингодателю с условием получения данного предмета лизинга в лизинг в качестве лизингополучателя;

    - банковский лизинг - разновидность лизинга, в котором в качестве лизингодателя выступает банк;

    - полный лизинг - разновидность лизинга, при котором техническое обслуживание предмета лизинга и его текущий ремонт осуществляются лизингополучателем;

    - чистый лизинг - разновидность лизинга, при котором техническое обслуживание предмета лизинга и его текущий ремонт осуществляются лизингополучателем.

    Данная классификация была дополнена следующими видами лизинга:

    - вторичный лизинг - разновидность лизинга, при котором предмет лизинга, оставшийся в собственности лизингодателя в случае прекращения и расторжения договора лизинга;

    - сублизинг - разновидность лизинга, при котором лизингополучатель (сублизингодатель) передает третьим лицам (сублизингополучателям) во временное владение и пользование для предпринимательских целей за плату и на срок в соответствии с условиями договора сублизинга имущество, полученное ранее от лизингодателя по договору лизинга и составляющее предмет лизинга.

    Предмет лизинга, оставшийся в собственности лизингодателя, в случае прекращения или расторжения договора лизинга может быть использован лизингодателем для последующей передачи в лизинг другому лизингополучателю. При последующей передаче в лизинг такого предмета лизинга считается, что выбор продавца и предмета лизинга осуществлен лизингодателем.

    При ликвидации или банкротстве лизингополучателя предмет лизинга подлежит возврату лизингодателю. При банкротстве лизингополучателя предмет лизинга не включается в конкурсную масс. Не допускается наложение ареста на предмет лизинга и его конфискация.

    Таким образом, поправки, внесенные в закон о лизинге, четко регламентируют процедуры возвратного лизинга, вторичного лизинга и другие юридические вопросы лизингового процесса.

    Коснулись изменения и вопросов налогообложения в сфере международного финансового лизинга. С 1 января 2004 года доходы нерезидентов из источника выплат в Республике Казахстан по договорам международного финансового лизинга не подлежат налогообложению, за исключением вознаграждения.

    Кроме того, изменения в статью 94 Налогового кодекса РК позволяют лизингополучателям отнести суммы вознаграждения по лизингу в полном объеме на вычеты при определении налогооблагаемого дохода.

    Порядок налогообложения корпоративным подоходным налогом суммы вознаграждения у лизингодателя сохранился. И в отличие от процентов по кредитам, полностью подлежит исключению из налогооблагаемого дохода, что потенциально дает возможность лизингодателям устанавливать более низкие процентные ставки по лизингу, чем по кредиту.

    Сохранилось также право лизингополучателя по впервые введенным в эксплуатацию на территории республики основным средствам в первый год исчислять налоговые амортизационные отчисления по двойным нормам амортизации и таким образом уменьшить размер налогооблагаемого дохода.

    Поскольку лизинг является видом инвестиционной деятельности, сохранилась возможность получения лизингополучателями инвестиционных налоговых преференций по корпоративному подоходному налогу и налогу на имущество согласно ст.138-140 Налогового кодекса и Закона "Об инвестициях".

    Наиболее существенным изменением является освобождение от НДС импорта основных средств для последующей передачи в финансовый лизинг. Перечень таких основных средств утверждается Правительством РК. Более того, передача в финансовый лизинг основных средств, ввезенных лизингодателем в режиме импорта, согласно вышеуказанному перечню, а также освобождена от НДС.

    Изменения и дополнения в статьи 216,217, 235 Налогового кодекса касаются вопросов уплаты НДС при возвратном лизинге. С 1 января 2004 года лизингополучатель (продавец) имеет право зачета всей суммы НДС по имуществу полученному в лизинг. До введения этой нормы зачет НДС по полученному в лизинг имуществу производился лизингополучателем частями по мере наступления срока лизинговых платежей.

    Порядок налогообложения НДС суммы вознаграждения по договорам финансового лизинга остался прежним, предусматривающим освобождение от НДС указанных сумм.

    В целом, сохранение прежних льгот по налогообложению лизинга, а также внесение вышеуказанных изменений создают благоприятную почву для развития лизинга в Казахстане, способствуют развитию здоровой конкуренции. И как следствие, - повышению качества лизинговых услуг, снижению ставок вознаграждений.

    Международные эксперты подчеркивают тот факт, что Республике Казахстан первой в регионе удалось преодолеть барьер, препятствующий развитию лизинга. Однако несмотря на положительные изменения законодательства о лизинге, заинтересованные стороны (лизинговые компании, банки, инвесторы) планируют продолжать работу с законодательными органами с целью устранения прочих сдерживающих факторов. В первую очередь, это касается необходимости введения ускоренных норм амортизации. Кроме того, у нынешних лизинговых компаний возникла еще одна проблема, требующая разрешения. Суть ее в том, что свои дочерние лизинговые компании головные банки сегодня вынуждены рассматривать даже строже, чем обычных клиентов-заемщиков. Национальный банк Республики Казахстан мог учесть, что будучи дочерней структурой банка, лизинговая компания существенно снижает риски, что должно отражаться на определяемых процентных ставках. По сути, в этой разнице как раз могла бы "сидеть" маржа лизинговой компании, что помогло бы сделать лизинг более доступным инструментом для лизингополучатры планируется отвести 13600 га и прогнозируемый урожай составит 20500 тонн (табл.6)

    Таблица 6. - План по наращиванию земель под растениеводство и производства зерна

    Период, год

    Площадь

    Производство зерна

    мета

    1

    2

    3

    4

    2005

    10500 га

    12600 тонн

    под зерновые культуры

    2006

    11500 га

    15000 тонн

    2007

    13600 га

    20500 тонн

    Обслуживающий банк - филиал АО "Казкоммерцбанк". Перед банком задолженности по кредитам - нет

    Обороты по расчетному счету можно проследить в таблице 7:

    Таблица 7. - Обороты по расчетному счету

    період

    Дт, тенге ($ USD)

    Кт, тенге ($ USD)

    1

    2

    3

    2002 рік

    43 568 556 (335 143)

    44 788 403 (344 526)

    2003 рік

    60 852 300 (468 095)

    59 170 145 (455 155)

    2004 рік

    77 937 381 (599 518)

    78 065 254 (600 502)

    Рассмотрим кредитную историю заемщика. Хозяйственная деятельность Заемщик осуществляет за счет собственных оборотных средств. Кредитами хозяйство пользовалось в 1992-94 гг. на весенне-полевые и уборочные работы (табл.8). Основное назначение кредита под горюче-смазочные материалы.

    Таблица 8. - Погашенные кредиты за 1992-1994 годы

    рік

    Сумма кредита

    термін

    Исполнение

    1

    2

    3

    4

    1992

    3,5 млн. тенге

    1 рік

    Погашен вовремя

    тисячу дев'ятсот дев'яносто три

    11 млн. тенге

    1 рік

    Погашен вовремя

    1994

    5 млн. тенге

    1 рік

    Погашен вовремя

    По состоянию на 01.01.04. есть задолженность по лизингу перед Казагрофинансом за сельхозтехнику в размере 4,5 млн. тенге, срок погашение 2006-07 гг.

    В вопросах налогообложения ТОО "Ишимское" работает по налоговой льготе - специальный режим для юридических лиц сельхозтоваропроизводителей на основе патента.

    Как сельхозпроизводителю корпоративный подоходный налог составляет 10%, и плюс льгота по спецрежиму 80 %.

    То есть в практике если хозяйство получило 1000 тенге то налог составит 20 тенге (1000 * 10% - 80%).

    На ближайшие пару лет в своих планах ТОО "Ишимское" ставит задачу по обновлению и модернизации парка сельхозтехники от западных производителей на общую сумму 1-2 млн. $ USD. Поэтому можно рассматривать перспективность клиента в разрезе долгосрочного сотрудничества с БТА Лизинг

    Направления животноводства рентабельны за счет низкой себестоимости содержания, сено и кормозаготовка полностью своё. Также здесь используются зерновые отходы. В разведение скота основные затраты составляют зарплата пастухам, т. к. всё скотопоголовье пасётся на пастбищах. Только в зимний период находятся в помещениях.

    Все перечисленные объекты, техника, живность, земельные угодия и прочая инфраструктура находятся в рабочем, ухоженном, ликвидном состоянии. Все цеха по выпуску продукции находятся в действующем режиме. Представленная юридическая документация подтверждает права собственности ТОО на эти активы. Отчет о финансовых результатах представлен в таблице 9.

    Таблица 9. - Отчет о финансовых результатах (тенге)

    Найменування позицій

    2002 р

    2003 р

    2004 р

    1

    2

    3

    4

    Доход от реализации продукции (работ, услуг)

    125 363 000

    125 881 000

    126 590 000

    Себестоимость реализации продукции (работ, услуг)

    103 241 000

    105 535 000

    92 994 000

    валовий дохід

    22 122 000

    20 346 000

    33 596 000

    Расходы периода:

    6 240 000

    11 346 000

    6 970 000

    общие и административные расходы

    4 781 000

    9 020 000

    6 642 000

    расходы по реализации

    1 155 000

    2 326 000

    242 000

    расходы по процентам

    304 000

    0

    86 000

    Дохід від основної діяльності

    15 882 000

    9 000 000

    26 626 000

    Дохід від неосновної діяльності

    11 605 000

    24 332 000

    13 191 000

    Дохід від звичайної діяльності до оподаткування

    27 487 000

    33 332 000

    39 817 000

    Витрати з прибуткового податку

    473 000

    125 000

    492 000

    Дохід від звичайної діяльності після оподаткування

    27 014 000

    33 207 000

    39 325 000

    Чистий дохід (збиток)

    27 014 000

    33 207 000

    39 325 000

    Таблица 10 - Отчет о финансовых результатах ($ USD)

    Найменування позицій

    2002 р

    2003 р

    2004 р

    Доход от реализации продукции (работ, услуг)

    964 331

    968 315

    973 769

    Чистий дохід (збиток)

    207 800

    255 438

    302 500

    К сравнению хотелось бы заметить что по предстоящему проекту размер лизинговых платежей в год составит 100-170 тыс. $ USD, 41-69% от ежегодной средней прибыли хозяйства по итогам деятельности за 2002-04 гг. Продажи обеспечивались за реализации продукции: семян зерновых культур высокой репродукции, товарного зерна, животноводческой продукции - молоко, мясо крупнорогатого скота, свинины, конины. Продуктов переработки: мука, хлеб и хлебобулочные изделия, колбаса и колбасные изделия, полуфабрикаты, масло сливочное, сливки, творог.

    Реализация продукции производится крестьянским хозяйствам, юр. лицам, населению близлежащих округов.

    В 2004 году было заключено 93 договора на реализацию зерна на сумму 107,5 млн. тенге. Животноводческую продукцию - 7 договоров на общую сумму 45 млн. тенге, и на прочую продукцию - 4 договора на сумму 2 млн. тенге.

    На реализацию зерна в 2005 году к настоящему моменту заключено договоров на количество зерна - 2400 тонн.

    Если, усреднить данные за последние 36 месяцев, то структура выручки (продаж) будет следующей (табл.11):

    Таблица 11. - Структура выручки (продаж)

    № п / п

    Найменування

    відсоток

    1

    2

    3

    1

    Себестоимость реализации продукции (работ, услуг)

    70,68%

    2

    витрати періоду

    5,75%

    3

    Витрати з прибуткового податку

    0,26%

    4

    Чистий дохід (збиток)

    23,31%

    Поступления от реализации были как на расчетный счет, так и в кассу в следующей пропорции (табл.12):

    Таблица 12. - Поступления от реализации продукции

    період

    Реализация общая

    Поступления на р/с

    Поступления в кассу

    тенге

    %

    тенге

    %

    1

    2

    3

    4

    5

    6

    2002 рік

    125 363 000

    43 568 556

    35%

    81 794 444

    65%

    2003 рік

    125 881 000

    60 852 300

    49%

    65 028 700

    52%

    2004 рік

    126 590 000

    77 937 381

    62%

    48 652 619

    39%

    Так как хозяйство семеноводческое и имеет статус государственного, Минсельхоз ежегодно устанавливает квоты отпуска семян для слабых и развивающихся хозяйств по фиксированным ценам, которые ниже рыночных. Ценовая разница в конце отчетного периода бюджетом возмещается. Это можно увидеть в ОПиУ в строке "Доход от не основной деятельности".

    В общем объеме реализации доля не зернового производства (мясо, молоко, пр.) составляло примерно в 2002 - 25%, в 2003 г. - 35%, в 2004 году - 38%.

    Дебиторская задолженность составляет 744 тыс. тенге (табл.13)

    Таблица 13. - Дебиторская задолженность

    дебітори

    Сумма, тенге

    Дата виникнення

    1

    2

    3

    КХ Бахыт

    225

    01.09.04.

    КХ Ельнур

    267

    01.05.04.

    ЧП Шайкенова

    99

    01.05.04.

    ФАП Больница

    13

    2004

    Казпочта

    10

    2004

    Ишимская Каз. школа

    47

    2004

    Ишимская райбольница

    83

    2004

    ВСЬОГО

    744

    Дебиторская задолженность возникла за продукцию животноводства, молочную продукцию, муку, семена, зерно.

    Кредиторская задолженность составляет 5 548 тыс. тенге (табл.14)

    Таблица 14. - Кредиторская задолженность

    Кредиторы

    Сумма, тенге

    Дата виникнення

    1

    2

    3

    ОХ Рабочий комитет

    148

    2004

    Зарплата

    900

    2004

    Продовження таблиці

    Соцстрахование

    200

    2004

    Пенсійний фонд

    3 242

    2004

    Подоходный налог физ. лиц

    300

    2004

    ПДВ

    758

    2004

    ВСЬОГО

    5 548

    Стоимость недвижимости (зданий и сооружений) составляет 88 527 тыс. тенге. Это 10 складов семян, Центральный ток, Весовая, семеноводческое здание, МТМ, овощехранилище, техсклад, комбайновый цех, 4 асфальтоплощадки, 6 телятников, 6 коровников, контора, котельная, свинокомплекс, водяная башня, гостиница, баня, столярная мастерская, склад стройматериалов, мельница, маслоцех, новая контора.

    Возраст - 1976-2003 гг.

    Скотопоголовье (прочие ОС) - 25 007 тыс. тенге

    - Крупнорогатого скота - 1700 голов, в т. ч. коров - 500 голов,

    - лошадей - 262 головы, в т. ч.70 конематок,

    - свиней - 334 головы, в т. ч.20 свиноматок.

    ТОО "Ишимское" приобретает в лизинг посевные комплексы и запасные части к ним общей стоимостью 561 359,40 долларов США (табл.15).

    Таблица 15. - Предмет лизинга

    Наименование предмета лизинга

    Кол-во, ед.

    Цена за единицу, $ USD

    Общая стоимость $ USD

    Пошлина, 5%, $ USD

    Заг. Стоимость с пошлиной, $ USD

    1

    2

    3

    4

    5

    6

    7

    1

    Сеялка” MORRIS Maxim” Air Drill, 12,2 m

    2

    105 384,00

    210 768,00

    Комплект запасных частей

    5 681,00

    11 362,00

    Транспортные расходы и страховка CIP.

    8 500,00

    17 000,00

    Разом

    119 565,00

    239 130,00

    11 956,50

    251 086,50

    2

    Трактор „Buhler Versatile”, Модели - 2290; Мощность 290 л. с.

    2

    139 249,00

    278 498,00

    Транспортные расходы и страховка CIP.

    8 500,00

    17 000,00

    Разом

    147 749,00

    295 498,00

    14 774,90

    310 272,90

    ВСЬОГО

    534 628,00

    26 731,40

    561 359,40

    Анализ поставляемой по проекту техники показал, что по цене в сравнение другими поставщиками, например, "Евразия Гмбх" представляющий технику Джон Дир, цены по проекту на 5% дороже.

    По качеству и эксплуатационным параметрам (по опросам специалистов, клиентов, поставщиков) техника по проекту сопоставима с аналогами ведущих мировых производителей.

    По сервису (по отзывам клиентов и по опыту работы БТА Лизинг с Поставщиком - Компанией „IPC Handels GmbH“, Австрия) Поставщик предлагает услуги на высоком уровне, т.е. уделяется большое внимание послепродажному сопровождению сделок посредством бесплатного сервисного обслуживания в течение 2 сезонов, поставок запчастей, постоянных консультаций.

    По поставщику - „IPC Handels GmbH“, Австрия - УМО БТА дала заключение, что это известная компания, по роду деятельности является посредником в поставках различного сельскохозяйственного оборудования. Данный поставщик имеет сеть представителей в Казахстане. Глава представительства Вернер Виктор Рейнгольдович (бывший Директор Павлодарского тракторного завода, ныне гражданин Германии).

    Приведем анализ ликвидности предмета лизинга и рисков связанных с ним.

    При анализе ликвидности сельскохозяйственной техники были использованы статистически данные о парке тракторов и других сельскохозяйственных машин в сельском хозяйстве. На основании этих данных можно утверждать, что любой вид сельскохозяйственной техники является высоко ликвидным (учитывая ее огромный дефицит и изношенность).

    В соответствии с действующим законодательством риск невыполнения продавцом обязанностей по договору купли - продажи предмета лизинга и связанные с этим убытки несет сторона договора лизинга, которая выбрала продавца.

    В случае неперечисления Лизингополучателем предусмотренных договором лизинговых платежей более двух раз подряд лизинговая компания имеет право изъять предмет лизинга, являющийся собственностью лизинговой компании, изымается для последующей реализации или передачи в лизинг другому арендатору.

    В соответствии с Законом Республики Казахстан от 5 июля 2000 г. N 78-II "О финансовом лизинге", если иное не предусмотрено договором лизинга, ответственность за сохранность предмета лизинга от всех видов имущественного ущерба, а также за риски, связанные с его гибелью, утратой, порчей, преждевременной поломкой и иные имущественные риски с момента фактической приемки предмета лизинга несет Лизингополучатель. Кроме того, он обязан за свой счет осуществлять техническое обслуживание предмета лизинга, а также осуществлять все виды ремонта и страховать от рисков утраты (гибели) или повреждения.

    Дополнительной мерой по защите предмета лизинга от риска неправильной эксплуатации является внесение в договор условия о необходимости проводить за счет Лизингополучателя периодическое освидетельствование технического состояния. По результатам этого освидетельствования, при определенных обстоятельствах, лизинговой компанией может быть принято решение о прекращении договора с изъятием предмета лизинга.

    Необходимо еще раз подчеркнуть, что наличие страхования предмета лизинга, в том числе и ответственности за выполнение обязательств, возникающих вследствие причинения вреда интересам третьих лиц в процессе пользования лизинговым имуществом, позволяет задействовать средства страхового возмещения, в качестве еще одного важного источника поддержания нормального технического состояния и ликвидности предмета лизинга. В случае утраты предмета лизинга, страховое возмещение является основным источником денежных средств, предназначенных для погашения лизинговой компанией задолженности.

    Таким образом, рассматриваемые риски практически полностью покрываются ответственностью Лизингополучателя и страховой компании.

    К числу факторов минимизирующих риски оборудования можно отнести следующие:

    1) Возможность реализации на вторичном рынке (в силу высокого спроса на такой вид работ).

    2) Высокая мобильность (движимое имущество, не требующее монтажа, которое может быть быстро передано или изъято у владельца).

    3) Налаженная система страхования.

    Обоснование выбора предмета лизинга приведено в таблице 16.

    Таблица 16. - Сравнение советского посевного комплекса с канадским

    Советский посевной комплекс

    параметри порівняння

    Канадский посевной комплекс

    7 500 га

    Площадь посева

    7 500 га

    24 дня (по 10 раб. часов * 2 смены)

    Сроки посева 7,5 тыс. га

    24 дня (по 10 раб. часов * 2 смены)

    200 л. с.

    Мощность трактора

    290 л. с. в 1,5 раза больше

    4 метра

    Охват при работе

    12 метров в 3 раза больше

    4 прохода

    Количество проходов для выполнения операций:

    1. Вспашка, 2. Боронование,

    3. Лущение, 4. Посев,

    5. Удобрение

    1 проход за счет мощного трактора.

    расходы времени в 4 раза меньше

    12 тракторов

    из-за минимального охвата и невозможности трактора осуществить операции за 1 проход

    Необходимое кол-во тракторов для соблюдения паритетного соотношения

    1 (один)

    24 водителя, 24 механизатора, 24 помощника

    72 человек

    Количество задействованных работников

    2 водителя, 2 механизатора, 4 помощника

    экономия по зарплате в 9 раз

    1 час работы 35 литров

    Норма расхода топлива

    1 час работы 30 литров, экономичность в 1,6 раза

    за 1 моточас = 1,3 га

    Производительность за 1 час работы трактора

    за 1 моточас = 15,6 га, в 6 раз больше

    5760 моточасов (12 трак. * 24 дня * 20 часов)

    Общее количество моточасов за 24 дня

    480 моточасов (1 трактор * 24 дня * 20 часов) в 12 раз меньше

    201 600 литров (5760 моточасов*35 л/ч)

    Общий расход топлива на 10 тыс. га

    14 400 литров (480 моточасов*30 л/ч)

    экономия в 14 раз

    Семена сеются.

    Нет точечного посева по количеству, месту залегания. При этом глубина залегания примерная.

    Всходы получаются неровные.

    Техника посева

    Посев производится по 1-ному зернышку семян удобрения на каждую лунку и точную глубину.

    экономия семян и удобрений

    ГСМ - 12 096 000 тенге

    Зарплата - 1 440 000 тенге

    Ремонт - 500 000 тенге

    ИТОГО - 14 036 000 тенге

    Сравнение по расходам на ГСМ, зарплате и ремонт

    ГСМ - 864 000 тенге

    Зарплата - 240 000 тенге

    ИТОГО - 1 104 000 тенге

    экономия - 99,5 тыс. $ USD

    Продовження таблиці

    При работе на советских тракторах очень много остановок из-за мелких поломок, заправки ГСМ, маневров. Вследствие большие временные разрывы между операциями. Почва трамбуется, препятствуя свободному произрастанию всходы восприимчивы к неблагоприятным факторам.

    інше

    Минимальное повреждение почвы, нулевые потери влаги. Всходы ровные. Прорастают быстрее, чем сорняки, быстрее набирается рост, повышается иммунитет. Остановки на заправку ГСМ редкие, поломок практически нет.

    Оценим коммерческую эффективность проекта.

    Вариант 1. Рассмотрим окупаемость за счет действующего бизнеса с прогнозом сохранения оборотов. В принципе проект будет окупаться за счет доходов от действующей основной деятельности.

    Заемщик, учитывая свои возможности, может профинансировать покупку за счет собственных средств.

    Лизинг интересует Заемщика за счет того, что при этом экономится НДС, не нужны издержки по контролю за поставкой, юридическому и таможенному сопровождению, нет необходимости в отвлечение оборотных средств, которые можно направить на развитие деятельности.

    Как уже отмечалось, чистые доходы заемщика за период 2002-2004 год составляют ($ USD):

    Годы деятельности 2002 2003 2004

    Обьем реализации, $ 964 тыс.968 тыс.973 тыс.

    Чистый доход, $ 208 тыс.255 тыс.302 тыс.

    В целом за последние 3 года обьем реализации заемщика стабилен. У заемщика есть свои клиенты и каналы реализации, кроме того, конъюнктура на рынке остаётся благоприятной для производителей зерна. В целом за счет урожая 2004 года есть резерв реализации за счет запасов зерна и семян.

    Рассчитаем нагрузку по лизинговым платежам на предстоящие 5 лет (табл.17).

    Таблица 17. - Нагрузка по лизинговым платежам ($ USD)

    роки

    відсотки

    Основной долг

    ВСЬОГО

    1

    2

    3

    4

    Аванс

    84 204

    Продолжение таблицы 17

    1

    2

    3

    4

    1-й год проекта

    76 090

    95 431

    171 522

    2-й год проекта

    60 609

    95 431

    156 041

    3-й год проекта

    45 128

    95 431

    140 560

    4-й год проекта

    29 732

    95 431

    125 163

    5-й год проекта

    14 166

    95 431

    109 597

    Чистая среднегодовая прибыль по итогам 3-х лет составляет 262 тыс. $, учитывая, что аванс клиент оплачивает за счет чистого дохода 2003 года, доля нагрузки на чистую среднегодовую прибыль по оплате лизинговых платежей будет следующей:

    в 1-й год - 65%, во 2-й год - 60%, в 3-й год - 54%, в 4-й год - 48%, в 5-й год - 42%.

    Вариант 2. Рассмотрим окупаемость проекта по стандартным расчетам. При расчетах по проекту за основную культуру взята пшеница.

    Валюта по проекту - $ USD

    Курс - 130 тенге

    Ставка лизинга - 16% годовых

    Стоимость сельскохозяйственной техники - 561 360 $ USD

    Аванс - 84 204 $ USD

    Срок лизинга 5 лет с привязкой к осенним урожаям

    Общая площадь земель - 15000га

    Посевная площадь - 14000 га

    Пары - 1000 га

    Прогноз урожайности - 10 ц/га (по факту деятельности 13-14 ц/га)

    Стоимость пшеницы в расчетах принята 90 $ USD за тонну, но по проекту с учетом продаж вторичной продукции она составляет 93 $. Производственная себестоимость 1 тонны зерна составляет 45 $. Другие расходы на 1 тонны зерна составляют 22$. Итого коммерческая маржа на погашение основного долга и распределения 26 $.

    По проекту продажная стоимость зерна за 1 тонну спрогнозирована 90 долларов США. К сравнению Казахстанская Продовольственная Корпорация закуп осуществляет по цене на зерна 12-13,5 тыс. тенге за тонну (91-96 $ USD), хотя на рынке сегодня цена составляет 16 тыс. тенге (121 $ USD).

    Специалисты и зерновые трейдеры не исключают повышение цен на зерно в зимний период до 150-200 $ USD за тонну.

    Проектная часть рассчитана автономно без учета запасов зерна, ГСМ, которое имеет заемщик (табл.18).

    Таблица 18. - Расчёт посевных площадей

    Найменування

    роки

    1

    2

    3

    4

    5

    6

    Общая площадь, га

    15 000

    15 000

    15 000

    15 000

    15 000

    в т. ч. посевная площадь

    14 000

    14 000

    14 000

    14 000

    14 000

    пары

    1 000

    1 000

    1 000

    1 000

    1 000

    Прогноз урожайности, ц/га

    10

    10

    10

    10

    10

    Калькуляция расчетов по окупаемости проекта приведены в приложении Е.

    Подведем итоги вышеизложенного:

    S

    Strenth

    сила

    Действующий бизнес

    Стабильный спрос на зернопродукцию

    Опыт в возделывание с/х культур

    Отсутствие ссудных обязательств

    Наличие с/х техники

    Наличие с/х земель

    W

    Weafness

    слабкість

    Сезонные скачки цен на ГСМ

    Падение цен

    O

    Oportunitis

    можливості

    Рост объема урожая и цен на зернопродукцию

    Досрочное исполнение обязательств

    Повторное кредитование в БТА Лизинг

    T

    Troubles

    загрози

    Не благоприятные погодные условия

    Срок пользования земельными ресурсами, находящимися в распоряжении хозяйства, покрывает запрашиваемый срок лизинга.

    Технические возможности запрашиваемой техники соответствуют условиям эксплуатации в хозяйстве (климатические, ландшафт полей, качество ГСМ и пр.).

    Стоимость запрашиваемой техники соответствует стоимости, установившейся на рынке.

    Имеет наличие площадей (гаражи, ангары, крытые стоянки) для содержания техники в межсезонный период.

    Регион характеризуется доступностью ГСМ, запасных частей, удобрений, гербицидов, технического сервиса на технику

    Хозяйство обеспечено условиями хранения зерна (элеваторы, хлебоприёмные пункты, тока и пр.)

    Хозяйство имеет наличие всего шлейфа машин, обеспечивающего полный цикл работ, либо доступность (аренда, услуги и пр) получения их в регионе

    На основании вышеизложенного предлагается принять проект для финансирования при следующих условиях:

    · Стоимость проекта - 561 360 $ USD

    · Аванс - 15%

    · Сумма финансирование - 477 156 $ USD

    · Ставка лизинга 14-16% годовых

    · Срок 5 лет с правом досрочного исполнения через три года

    · Погашение основного долга и вознаграждения с привязкой к осеннему ежегодному сезону сбора зерновых по согласованию с клиентом.

    Кредитный комитет рассматривает данный проект, утверждается стоимость проекта - 561360 $ USD, аванс - 15%, сумма финансирования - 477 156 $ USD, ставка лизинга 15% годовых, срок 5 лет с правом досрочного исполнения через три года, погашение основного долга и вознаграждения с привязкой к осеннему ежегодному сезону сбора зерновых по согласованию с клиентом.

    Оплата пользования лизинговым имуществом осуществляется лизингополучателем в виде лизинговых платежей, уплачиваемых лизингодателю. Размеры, способ, форма и периодичность выплат устанавливаются в договоре лизинга по соглашению сторон.

    Общая сумма лизинговых платежей включает:

    · сумму, возмещающую полную (или близкую к ней) стоимость лизингового имущества;

    · сумму, выплачиваемую лизингодателю за кредитные ресурсы, использованные им для приобретения имущества по договору лизинга;

    · комиссионные вознаграждения лизингодателю;

    · сумму, выплачиваемую за страхование лизингового имущества;

    · иные затраты лизингодателя, предусмотренные договором лизинга.

    В нашем примере лизингополучатель предоставляет лизинговой компании аванс в размере 15% покупной стоимости объекта лизинговой сделки, что составляет 84204$, а остальные 85% уплачивает в течение 5 лет ежегодно после осеннего сбора зерновых по согласованию с клиентом.

    Также при подписании договора финансового лизинга лизингополучатель уплачивает страховой взнос в размере 1%, что составляет 5 613,60$ (табл. 19).

    Таблица19. - График лизинговых платежей

    Счетная единица

    USD

    Страховой платеж

    1%

    Ставка процентов (годовых)

    15%

    Средняя факт. ставка в год

    7,69%

    Срок лизинга (месяцев)

    60

    Стоимость лизинга

    744926

    Стоимость оборудования

    561 360

    из них процентов по лизингу

    183565,89

    Ставка аванса

    15%

    Авансовий платіж

    84 204

    Платежи период

    Дата платежа

    Страховые платежи

    Погашение процентов

    Погашение основного долга

    Полный платёж

    Непогашенная часть

    1

    2

    3

    4

    5

    6

    7

    1 Февраля, 2005

    84 204,00

    84 204,00

    477 156,00

    1

    1 Марта2005

    5613,60

    5 937,94

    0,00

    5 937,94

    477 156,00

    2

    1 Апреля 2005

    6 574,15

    0,00

    6 574,15

    477 156,00

    3

    1 Мая 2005

    6 362,08

    0,00

    6 362,08

    477 156,00

    4

    1 Июня 2005

    6 574,15

    0,00

    6 574,15

    477 156,00

    Продовження таблиці

    5

    1 Июля 2005

    6 362,08

    0,00

    6 362,08

    477 156,00

    6

    1 Августа 2005

    6 574,15

    0,00

    6 574,15

    477 156,00

    7

    1 Сентября 2005

    6 574,15

    0,00

    6 574,15

    477 156,00

    8

    1 Октября 2005

    6 362,08

    0,00

    6 362,08

    477 156,00

    9

    1 Ноября 2005

    6 574,15

    0,00

    6 574,15

    477 156,00

    10

    1 Декабря 2005

    6 362,08

    31 810,40

    38 172,48

    445 345,60

    11

    1 Января 2006

    6 135,87

    31 810,40

    37 946,27

    413 535, 20

    12

    1 Февраля, 2006

    5 697,60

    31 810,40

    37 508,00

    381 724,80

    13

    1 Март, 2006

    3 817,25

    4 750,35

    0,00

    4 750,35

    381 724,80

    14

    1 Апреля 2006

    5 259,32

    0,00

    5 259,32

    381 724,80

    15

    1 Мая 2006

    5 089,66

    0,00

    5 089,66

    381 724,80

    16

    1 Июня 2006

    5 259,32

    0,00

    5 259,32

    381 724,80

    17

    1 Июля 2006

    5 089,66

    0,00

    5 089,66

    381 724,80



    еля.
    В заключение следует отметить, что последние изменения законодательства о лизинге направлены на защиту интересов всех сторон. Создание благоприятной законодательной базы для развития лизинга в стране послужит импульсом для развития всего производственного сектора, что, кроме создания дополнительных рабочих мест и увеличение налоговых поступлений в бюджет, позволит значительно снизить зависимость республики от сырьевого экспорта и будет способствовать дальнейшему росту производства.

    Висновки і пропозиції

    В системе мер, принимаемых государством по стабилизации и дальнейшему развитию агропродовольственного комплекса важнейшим направлением является организация лизинговой деятельности.

    Преимущество лизинга в сфере агропродовольственного комплекса состоит в том, что он не исключает, а даже предполагает другие формы государственного регулирования, например налоговые и кредитные льготы. С помощью лизинга можно преодолеть дефицит сельскохозяйственных машин, приобретение новой техники, восстановления изношенных. Лизинг расширяет доступ к дорогостоящим машинам. Развитие системы агролизинга способствует:

    - преодолению разброса цен сельхозтехнику и продукцию сельского хозяйства;

    - расширению сбыта сельскохозяйственных машин и оборудования;

    - повышению спроса на сельхозтехнику не только со стороны корпоративных аграрных коммерческих организаций и фермерских хозяйств, но и личных приусадебных хозяйств, садово-огородных товариществ, подсобных хозяйств промышленных предприятий;

    - рациональному сочетанию интересов изготовителей машин, пользователей и лизингодателей.

    В результате этого при лизинге возникает синтетический (умноженный) эффект, который обусловливается комплексом факторов:

    - льготами, предоставляемыми сельскому хозяйству;

    - включением лизинговой платы в себестоимость производимой продукции;

    - использованием фьючерсных сделок на сельскохозяйственную продукцию;

    - ускоренной амортизацией техники;

    - снижением простоев техники и потерь при выполнении сельскохозяйственных работ.

    Существенными особенностями развития агролизинга является возможность и потребность оплаты оказываемых по лизингу услуг в натуральной форме, т.е. путем встречной поставки производимой пользователем машин сельскохозяйственной продукции. Такая форма взаиморасчетов отвечает интересам как крестьян, так и государства или другого кредитора. Фьючерсные сделки позволяют организовывать сельскохозяйственное производство в условиях острого недостатка денежных средств, а расчеты за аренду техники произвести после уборки урожая. В связи с ростом цен на продовольствие агролизинг при фьючерсных сделках служит надежной защитой инвестиций в АПК и стабилизации продовольственного рынка.

    Итак, агролизинг - это передача машин и оборудования потребителям с отсрочкой платежа. Являясь как бы дальнейшим развитием и разновидностью проката технических средств, в то же время он сходен с арендой материальных ценностей. По существу же агролизинг представляет собой передачу потребителю техники в долговременную аренду с оплатой ее стоимости по частям в течение двух и более лет. Пользователь (арендатор) выплачивает владельцу машин (лизингодателю) определенный процент за кредит, восполняет нормативную прибыль, а также стоимость оказанных услуг.

    Таким образом, для сельского товаропроизводителя лизинг одновременно решает две важные проблемы: приобретение техники и ее финансирование. В результате обеспечивается конкурентоспособность крестьянских (фермерских) хозяйств и других сельскохозяйственных предприятий в рыночных условиях.

    В общем случае в системе агролизинга участвуют изготовители (поставщики) машин, лизингодатели, пользователи (арендаторы - сельскохозяйственные товаропроизводители), инвесторы и финансово - кредитные учреждения, организации оптовой и розничной торговли, предприятия по переработке сельскохозяйственной продукции, посредники, предоставляющие консультационные, сервисные, учебные и другие услуги.

    Предложения способствующие дальнейшему развитию лизинга выглядят следующим образом:

    - расширение Перечня оборудования, импорт которого освобождается от НДС при импорте и дальнейшей передаче в лизинг;

    - пересмотр пруденциального норматива К 3 для банков при кредитовании лизинговых компаний;

    - снятие ограничений по применению налоговых льгот в отношении сделок сублизинга;

    - внесение изменений в "Правила государственной регистрации транспортных средств и прицепов к ним в Республике Казахстан", утвержденных приказом Министерства внутренних дел Республики Казахстан от 12 октября 1998 г. N 343 с учетом появления нового механизма приобретения автотранспорта, как финансовый лизинг.

    - предоставление права ускоренной амортизации для лизингополучателей на весь срок эксплуатации основных средств.

    Решение указанных ранее проблем, особенно вопросов привлечения инвестиций в лизинг, будет способствовать ускоренному обновлению фондов в стране через механизм финансового лизинга.

    Список джерел

    1) Гражданский Кодекс Республики Казахстан от 27 декабря 1994 г № 269 - ‡]‡U (с изменениями и дополнениями на 13 октября 2003 г).

    2) Закон Республики Казахстан от 5 июля 2000 г. № 78-II "О финансовом лизинге" (с изменениями, внесенными Законами РК от 10.07.03г. №483-II; от 10.03.04г. №532-II)

    3) Горемыкин В.А. Лізинг: Підручник. - М.: Издательско-торговая корпорация "Дашков и К", 2003. - 944с.

    4) Сагадиев К.А. Лизинг в Казахстане: теория и практика - Алматы: Балауса, 2000. - 225с.

    5) Смагулов А. Лизинг: Учебное пособие. - Алматы: Балауса, 1996. - 176с.

    6) Мэнсон Т, Цыганов А. Страхование лизинговых сделок в сфере малого бизнеса // Финансы - 2001. - №5 - с.118

    7) Иссык Т. Проблемные аспекты развития лизинга в РК. // Экономика и статистика, 2003. - №1 - с.93

    8) Данные "БТА-Лизинг". Почему лизинг стал выгодным. // Мир финансов. 2004-№8-с.7

    9) Клисенко Д.В. Проблемы развития лизинга в РФ. // Фінанси. 2004. - №1 - с.23

    10) Рахимова С.А. Лизинг: проблемы и перспективы развития. // Банки Казахстана. 2004. - №1 - с.23

    11) Комментируют международные эксперты. Лизинг: прогрессивный шаг законодателей. // Казахстанская правда, 31.12. 2003р.

    12) Сокольский А. Это сладкое слово "лизинг". // Известия Казахстан 02.03. 2004р.

    13) Дачко В. Лизинговая деятельность в отрасли хлебопродуктов. // Хлебопродукты, 1997. - №7 - с.28.

    14) Сигарев М.И., Сартанова Н.Т., Байгабулова К.К. Лизинг - выгодная форма предпринимательской и коммерческой деятельности сельхозтоваропроизводителей // Вестник сельскохозяйственных наук Казахстана, 1996. - №4. - с.6-15.

    15) Калиев Г.А., Ковалев А.Е., Шевчик П.П. Зернопродуктовый подкомплекс в различных странах мира. Алматы: КазСХА, 1994г. -116с.

    16) Пягай А.А. Лизинг - особая форма зернового производства // Экономика и статистика 2004. - №3 - с.77-79.

    17) Нурманов Б. Совершенствование механизма лизинговых поставок техники сельхозтоваропроизводителям республики. // АгроИнформ. 2004. - №8 - с.14.

    18) Доскенов М.Ж. Техническое обеспечение АПК // АгроИнформ, 2, 2005. - с.18-20.

    19) Коскин К. Эффективная форма обновления машинно-тракторного парка. // АгроИнформ. . 2004. - №9 - с.14-15.

    20) Умбетов С.А. Ход выполнения Государственной Агропродовольственной программы Республики Казахстан на 2003-2005 годы. // АгроИнформ, №10 - 2005. - с.10-11.

    21) Мусина Л.С. Новые механизмы финансирования развития агропромышленного комплекса в рамках Государственной агропродовольственной программы на 2003-2005 годы. // АгроИнформ-2-2005. - №3 - с.8-10.

    22) Отчетный доклад Акима Северо-Казахстанской области, // Северный Казахстан, №21 от 18 февраля 2005года.

    23) Коренное перевооружение АПК. // Северный Казахстан, №10-11 от 26 января 2005г.

    24) Павлова Л.Н. Лизинговые операции. // Мир финансов 2003 - №8 - с.34.

    25) Колчина Л.И. Роль лизинга в финансировании капитальных вложений. // Мир финансов-2004-№2-с.17.
    ...........


    Головна сторінка


        Головна сторінка



    Сільськогосподарський лізинг на прикладі АТ "БТА-Лізинг"

    Скачати 100.79 Kb.